Frais de gestion

Il existe deux types de frais de gestion que vous pouvez modéliser dans Snap. Les frais liés aux fonds (par exemple, le RFG, le RFO), qui sont déduits des rendements bruts avant le calcul des revenus d'investissement (par exemple, intérêts, dividendes, gains en capital), et les frais déductibles (par exemple, les honoraires de conseil), qui sont payés après le calcul des rendements. Les frais déductibles dans les comptes non enregistrés sont utilisés pour réduire le revenu imposable de l'année au cours de laquelle ils sont facturés.

Les frais de gestion par défaut sont saisis sur la page Configuration du scénario -> Général.

Il s'agit des paramètres par défaut attribués au début à tous les nouveaux actifs financiers ajoutés à la projection. Si vous changez ici les frais de gestion, cela n'aura aucune incidence sur les actifs financiers déjà présents dans la projection. Vous devrez ajuster les actifs financiers existants directement sur la page Configuration du scénario -> Actifs -> Frais.

Si vous utilisez les paramètres par défaut, le taux de frais liés aux fonds est défini à 1,5 % et le taux des frais déductibles à 0 %. Ce total de 1,5 % correspond à la moyenne de la gamme de frais (de 0,5 % à 2,5 %) indiquée dans les normes d'hypothèses de projection de FP Canada. Il s’agit également de la répartition la plus prudente entre les frais liés aux fonds et les frais déductibles, puisqu’aucune économie d’impôt n’est prise en compte. Si vous avez déjà enregistré vos propres paramètres par défaut, le ratio des frais liés aux fonds et le ratio des frais déductibles seront enregistrés en fonction de ces paramètres par défaut. Vous pouvez changer les hypothèses relatives aux frais de gestion, puis sélectionner Paramètres par défaut pour enregistrer les paramètres de la page actuelle pour de nouveaux scénarios.

Les frais liés aux fonds (par exemple, le RFG, le TER) sont déduits des rendements bruts avant le calcul du revenu de placement (par exemple, intérêts, dividendes, gains en capital). Par exemple, si vous disposez d’un compte non enregistré avec un taux de rendement brut (TdR) de 6,6 % et des frais liés aux fonds de 1,5 %, le TdR net du fond sera alors de 5,1 %. Ce taux de 5,1 % est ensuite alloué entre les différentes sources de revenus imposables selon vos paramètres de portefeuille.

Vous pouvez voir la répartition des rendements sur chacune des Pages de planification en passant la souris sur la valeur Taux correspondant à n'importe quelle année de la projection.

Haut de page

Les frais déductibles (par exemple, les frais de conseil) sont payés une fois que les revenus d’investissement ont été calculés. Les revenus d’investissement (par exemple, intérêts, dividendes, gains en capital) sont calculés sur la base du taux de rendement net du fond de 5,1 % (mentionné ci-dessus). Ensuite, les frais déductibles sont retirés du compte, ce qui réduit le taux de croissance total de l'actif. Si les frais déductibles s'élèvent à 1 %, le taux de rendement net de l'actif serait alors d'environ 4,1 %. Vous pouvez consulter les détails du rendement sur chacune des Pages de planification en passant votre souris sur la valeur Taux pour n’importe quelle année de la projection. Les frais déductibles sont prélevés sur la base du solde moyen du compte au cours de l’année. Par exemple, si le compte commence à 100 000 $ et atteint 105 100 $, les frais correspondront à 1 % du solde moyen (102 550 $ dans ce cas).

Les frais déductibles relatifs aux actifs non enregistrés sont ajoutés à toutes les autres déductions de l'année (par exemple, les charges d'intérêts déductibles fiscalement, les déductions au titre du RPC) dans le tableau Détails du revenu imposable. Ces déductions réduisent ensuite le revenu imposable du client.

Vous pouvez également voir cette déduction dans la rubrique Frais financiers et frais d'intérêt (ligne 22100) des Détails de l'impôt sur le revenu.

Haut de page

Article en anglais :  Management Fees